11月上旬，冷空氣自北向南襲擊我國多地，隨著供暖季臨近，水泥等高能耗、高排放行業(yè)的錯峰生產(chǎn)再度來襲。 21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者梳理發(fā)現(xiàn)，近日，重慶、河南、山西、山東、江西等十多個省份和地區(qū)都相繼開啟水泥企業(yè)錯峰生產(chǎn)安排。
在供給端收縮的同時，水泥價格在需求端也迎來反轉(zhuǎn)。進入11月份以來，多地水泥價格開始大幅回落。中國水泥網(wǎng)監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，尤其是北方地區(qū)，受降溫以及建材高位運行影響，一些工地陸續(xù)停工，遼寧沈陽、遼陽及沿海地區(qū)一些企業(yè)水泥成交價格大幅下滑80-150元/噸不等。
根據(jù)天風(fēng)證券提供的數(shù)據(jù)顯示，上周全國水泥指數(shù)下跌1.46%，全國水泥市場價格607元/噸，環(huán)比回落14元/噸，但是年同比仍然高出165元/噸。
盡管水泥價格遠超去年同期，但是受制于煤炭成本上行等因素影響，前三季度，多家水泥上市企業(yè)的營收、利潤同比均出現(xiàn)下滑。水泥行業(yè)分析師郭東梅向21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者表示，從長期來看，水泥行業(yè)的供給端對盈利水平影響更為顯著。
“十三五”期間，錯峰生產(chǎn)在水泥行業(yè)全面推行，有效緩解了水泥產(chǎn)能嚴(yán)重過剩的矛盾，成為推動行業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、節(jié)能減排和減少大氣污染重要的產(chǎn)業(yè)政策。天風(fēng)證券分析師鮑榮富亦表示，根據(jù)國家發(fā)改委等部門指導(dǎo)意見要求 ，到 2025 年水泥等重點行業(yè)達到標(biāo)桿水平的產(chǎn)能比例超過 30 %，高能耗小企業(yè)退出壓力加大，龍頭企業(yè)競爭優(yōu)勢得到強化，有助于優(yōu)化供給格局。
錯峰生產(chǎn)推動行業(yè)發(fā)展
水泥行業(yè)錯峰生產(chǎn)始于2014年，后來逐漸從北方推廣到全國，從冬季采暖期延伸到一年四季，如今已經(jīng)實現(xiàn)常態(tài)化。
今年冬季，吉林、黑龍江等北方多省率先開始錯峰生產(chǎn)。根據(jù)吉林省工信廳、吉林省生態(tài)環(huán)境廳聯(lián)合發(fā)布的通知要求，每年自11月1日至次年3月底，吉林省所有水泥熟料生產(chǎn)線都應(yīng)進行錯峰生產(chǎn)，每年冬季錯峰停產(chǎn)時間不能少于150天。河北在采暖季(從各地開始供暖之日起到供暖結(jié)束之日止)，錯峰時間各企業(yè)可根據(jù)本地區(qū)采暖季實際起止時間合理安排，控制在120天左右。
此外、重慶、貴州等地也都出臺了相關(guān)舉措。貴州省水泥工業(yè)協(xié)會在一份通知中稱，受能源雙控影響，煤炭價格暴漲，電力供應(yīng)趨勢緊張，高耗能企業(yè)市場交易電價不受上浮 20%限制等問題，在四季度錯峰生產(chǎn)30天基礎(chǔ)上再增加10天錯峰停窯時間，四季度錯峰生產(chǎn)停窯為 40天。
數(shù)據(jù)顯示，近年來實行的錯峰生產(chǎn)，帶來了行業(yè)效益、環(huán)境效益等方面的多贏?！笆濉逼陂g，錯峰生產(chǎn)化解了水泥產(chǎn)能嚴(yán)重過剩的壓力，每年壓減4億余噸熟料產(chǎn)量。雖然產(chǎn)能下降，但行業(yè)效益持續(xù)穩(wěn)增長，以2019年為例，行業(yè)利潤是錯峰效果尚未顯現(xiàn)的2016年的三倍。
值得注意的是，在雙碳背景下，除了常態(tài)化的錯峰生產(chǎn)，水泥行業(yè)也在積極推進產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，節(jié)能降碳成效顯現(xiàn)。湖南省工業(yè)和信息化廳近日公布了一組數(shù)據(jù)，今年1-9月份，水泥行業(yè)萬元產(chǎn)值綜合能耗同比下降4.47%，湖南節(jié)能降耗工作取得顯著成效。
從全國范圍來看，中國水泥協(xié)會副秘書長李琛表示，與2015年相比，2020年規(guī)模以上企業(yè)噸水泥熟料綜合能耗下降3.6%。根據(jù)工信部2020年重點用能行業(yè)能效“領(lǐng)跑者”統(tǒng)計，水泥企業(yè)可比熟料綜合能耗最低為91.75kgce/t，上榜企業(yè)的可比熟料綜合能耗基本在99kgce/t之內(nèi)。根據(jù)現(xiàn)有工藝條件和理論熱耗測算，可比熟料綜合能耗在95kgce/t以下的屬于國際領(lǐng)先水平。
今年10月，國家發(fā)改委等六部委下發(fā)《關(guān)于嚴(yán)格能效約束推動重點領(lǐng)域節(jié)能降碳的若干意見》(以下簡稱《意見》)，并配套發(fā)布《冶金、建材重點行業(yè)嚴(yán)格能效約束推動節(jié)能降碳行動方案(2021-2025年)》(以下簡稱《節(jié)能降碳行動方案》)，對水泥行業(yè)提出了更為具體的節(jié)能降碳目標(biāo)。即到2025年，行業(yè)達到標(biāo)桿水平的產(chǎn)能比例超過30%，行業(yè)整體能效水平明顯提升，碳排放強度明顯下降，綠色低碳發(fā)展能力顯著增強。
行業(yè)整合提速
“《節(jié)能降碳行動方案》的出臺，一方面是利用國家強制性標(biāo)準(zhǔn)推動低質(zhì)低效產(chǎn)能退出，另一方面是加強對新建項目和存量項目的監(jiān)管，為企業(yè)兼并重組創(chuàng)造條件。”李琛表示，這凸顯了提高產(chǎn)業(yè)集中度、推進規(guī)?；撬嘈袠I(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的重要手段。
事實上，近年來，龍頭水泥企業(yè)一直在加大并購重組擴份額的步伐。
11月3日，冀東水泥發(fā)布公告稱，公司收到中國證監(jiān)會批復(fù)，核準(zhǔn)公司發(fā)行10.66億股股份，吸收合并金隅冀東水泥(唐山)有限責(zé)任公司，核準(zhǔn)公司發(fā)行股份募集配套資金不超過20億元。
更早一點的今年8月，另一水泥企業(yè)天山股份采用發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式，向26名交易對方購買中聯(lián)水泥100%股權(quán)、南方水泥99.9274%股權(quán)、西南水泥95.7166%股權(quán)及中材水泥100%股權(quán)等資產(chǎn)。標(biāo)的公司股東全部權(quán)益的評估值合計為988.98億元，標(biāo)的資產(chǎn)作價合計為981.42億元。天山股份此次并購案是A股史上第二大并購，僅次于招商蛇口并購案。
整合后的天山股份成為國內(nèi)熟料產(chǎn)能最大的水泥企業(yè)。三季報顯示，截至2021年9月30日，天山股份完成重大資產(chǎn)重組，公司資產(chǎn)規(guī)模、產(chǎn)能規(guī)模倍增，營業(yè)收入、凈利潤同比大增。前三季度，公司實現(xiàn)營業(yè)收入1184.63億元，追溯調(diào)整后同比增長5.15%；實現(xiàn)凈利潤98.85億元，追溯調(diào)整后同比增長5.07%。
“兼并重組可以有效解決同業(yè)競爭，提高運營效力，有望擴大企業(yè)營收增長空間，而一些以消耗資源、浪費能源、污染環(huán)境為代價發(fā)展的小水泥廠，必將加快出清?！惫鶘|梅表示，根據(jù)中國建材聯(lián)合會聯(lián)手15家專業(yè)協(xié)會共同制定的《建材行業(yè)淘汰落后產(chǎn)能指導(dǎo)目錄》，到2022年底，日產(chǎn)2500噸以下的水泥熟料生產(chǎn)線要全部淘汰。今年下半年以來，多個省份加快了對水泥行業(yè)的整合步伐。
繼山東省生態(tài)環(huán)境廳率先將產(chǎn)能退出提升到政策層面后，11月2日，河南省生態(tài)環(huán)境廳就《河南省生態(tài)環(huán)境分區(qū)管控總體要求(試行)》公開征求意見，對水泥行業(yè)提出多項要求，包括嚴(yán)禁備案和新建擴大產(chǎn)能的水泥熟料建設(shè)項目，未經(jīng)工業(yè)和信息化部、國家發(fā)展改革委聯(lián)合公告的產(chǎn)能，一律視為違規(guī)產(chǎn)能予以關(guān)停。淘汰2000噸/日以以下通用水泥熟料生產(chǎn)線，直徑3米及以下水泥粉磨裝備。
鮑榮富表示，從短期來看，水泥需求恢復(fù)有所滯后，但是基建、地產(chǎn)需求邊際好轉(zhuǎn)的邏輯沒有改變，在供給端收縮前提下，預(yù)計水泥價格維持高位震蕩，同時在發(fā)改委指導(dǎo)下，煤炭價格見頂回落，利好水泥企業(yè)盈利改善 。從中長期來看，高能耗小企業(yè)退出壓力加大，龍頭企業(yè)競爭優(yōu)勢得到強化，有助于優(yōu)化供給格局。
（文章來源：21世紀(jì)經(jīng)濟報道）
